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利潤預測/本量利分析

利潤預測/本量利分析

一、本量利分析的基本假設

1、總成本由變動成本和固定成本兩部分構成;

2、銷售收入與業務量呈完全線性關系;

3、産銷平衡;

4、産銷結構穩定

二、固定成本

固定成本是與商品産銷量沒有直接聯系,在一定時期和一定産銷數量内,發生總額保持相對穩定/不變的成本。

固定成本(總額)與産銷量無關,單位固定成本與産銷量的增減成反方向變動。

三、變動成本

變動成本是指發生額随着産銷量的增減變動而相應變動的成本。

變動成本(總額)與産銷量有關,單位變動成本固定不變。

四、本量利分析的原理及應用

1、基本原理是在假設單價單位變動成本固定成本為常量以及産銷一緻的基礎上,将利潤産銷量分别作為自變量因變量給定産銷量便可以求出利潤(正方向推算),或者給定目标利潤就可以計算出目标産量(反方向推算)

2、相關計算公式

五、盈虧臨界點

盈虧臨界點也稱保本點、損益平衡點。是指企業不虧不賺、利潤總額為0的狀态。

六、安全邊際、安全邊際率

1、安全邊際是指正常銷售額超過盈虧臨界點銷售額的差額,表明企業銷售額下降至企業不虧損。有時企業為了考察當年的生産經營情況,用本年實際訂貨額代替正常銷售額來計算安全邊際。

安全邊際=正常銷售額-盈虧臨界點銷售額

2、安全邊際率,安全邊際與正常銷售額(或當年實際訂貨額)的比值。安全邊際、安全邊際率的數值越大,企業發生虧損的可能性越小。

安全邊際率=安全邊際÷正常銷售額(或當年實際訂貨額)×100%

安全邊際率是相對指标,便于不同企業、不同行業對比。

七、預測目标利潤和實現目标利潤必須達到的經濟指标

本量利分析進行利潤預測得到的利潤預測值嚴格來說是息稅前利潤

八、利潤敏感性分析

1、研究本量利分析假設前提的因素發生微小變化時,對利潤的影響方向和程度;

2、有些因素隻發生了較小的變動,卻導緻利潤很大的變動,即敏感因素,相反,變動幅度大,卻對利潤産生較小的影響,是為不敏感因素;

3、用敏感系數反映各因素對利潤敏感程度

敏感系數=利潤變動百分比÷因素變動百分比

【案例一】

清河公司A産品單價1000元,單位變動成本500元,若該産品盈虧臨界點銷售量為400件,固定成本為_____元。

析:

盈虧臨界點銷量=固定成本÷(單價-單位變動成本)

400=固定成本÷(1000-500)→固定成本=200000(元)

【案例二】

西陽公司計劃在2020年度實現銷售收入7800萬元,該公司平均每年的固定成本為1750萬元,主要産品X和Y的售價有較大差異,綜合計算兩種産品的平均變動成本率為65%,則西陽公司2020年度若完成其銷售計劃,可實現的利潤為_____萬元。

析:

西陽公司的盈虧臨界點銷售額=固定成本÷(1-變動成本率)=1750÷(1-65%)=5000萬元;

西陽公司可實現的利潤=(銷售收入預測值-盈虧臨界點銷售收入)×(1-變動成本率)=(7800-5000)×(1-65%)=980萬元

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