首先,從宏觀角度來看,股市趨勢的保持和改變由其自身的運動規律所決定,哲學上的說法就是事物的發展動力是内因,外因隻是起到了激化的作用。股市是多方面(技術面、基本面、人氣面、政策面等)合力的結果,某方面的因素要想發揮決定性的作用,隻有在量變累積到質變的臨界點時。趨勢浩蕩,順之者昌,逆之者亡。也就是說不管哪方面,如果不能在股價運動上反映出來,就可以暫時不予考慮;或者說即便一時反映出來了,在趨勢未盡之前,隻能延緩而非扭轉影響是短暫的。
其次,從微觀角度來看,作為個體介入股價一波三折運動的時候,必須要知道進入到了趨勢中的哪一點,這一點在月、周、日、30分鐘、5分鐘上的性質都是不同的,5分鐘的高位可能隻是日線的低位,又或者5分鐘的高位同時也是日線的高位。因此先要明确以哪個級别的時間周期來操作,隻在這個級别的上升區間運作,回避掉調整或下跌風險,同時也就形成了大緻的時間間隔即交易節奏,無需做那些不靠譜的預測,沒有什麼系統可以占蔔各種因素在概率上的變化。反正,到站知道該下車比什麼都強。
最後,說說人性的弱點,大部分人(包括我)都是屬羊的,喜洋洋、懶洋洋或者其它什麼羊,一擁而上或一哄而散,這就是傳說中的羊群效應。股價的波動讓人性的弱點暴露無疑,盲從、貪婪和恐懼等,很多特性平時都沒覺出來。這些表現其實與沒有自己的理論體系有關,沒着沒落沒有依靠,往低了說沒有安全感,往高了說沒有信念。那也就隻能聽信所謂經濟專家、股評人士、證券分析師和炒股軟件的推銷,殊不知他們說的都準的話早就發财了,還用得着耍嘴皮子靠吐沫星子混飯吃。至于燒香拜佛、聽小道消息,都屬于遙遠的傳說很不現實。所以,相信自己吧,羊隻有進化成狼這一種選擇,而不要奢望灰太狼改變成食草動物。
股價走勢最直觀的描述就是K線圖,通常用的日K線圖隻是某個級别的度量尺度,就象千米、米、厘米和毫米都可以用來說明同一個事物的長度一樣,K線圖一般可以分為年、月、日、小時、分鐘。日線之前的月、年級别K線圖是日線遞歸而成的,日線之後的小時、分鐘級别K線圖則是将日線分解到更細小的觀察單位;換而言之,任何級别的K線圖實際都是在1分鐘K線圖的基礎上根據不同的時間間隔繪制出來的,至于需要精确到何種程度是根據獲取差價的頻度與幅度來設定的。下面的描述采用日K線圖、30分鐘K線圖、5分鐘K線圖和1分鐘K線圖。
某級别K線圖上的1個股價走勢的上或下,可以在該級别或小于該級别的K線圖上被分解為上下上或下上下3段,而其中每一段又可以在本級别或更小級别的K線圖上被分解成3*3段即9段,1、3、9可以這樣不斷的分解下去,反正都是3倍關系。為了使分解後能明确反映出大級别K線圖的運行過程,各K線圖的時間間隔要大一些為好,譬如:日K線圖、60分鐘K線圖、15分鐘K線圖,每天有4個小時的交易時間,每小時由4個一刻鐘組成,3者間正好相差4倍。這1波3折的走勢是否能在某級别K線圖上被明确分辨出來,取決于股價波動的幅度和跨度即空間與時間的大小,大級别的看不清就用小級别的,小級别的看暈了就用大級别的,但是要主選一個級别的K線圖,其它的級别用來輔助觀察,以避免頻繁切換最後無所适從。
以上升段為例,日K線圖的上升1段=30分鐘K線圖的3段(3個1段)=5分鐘K線圖的9段(3個3段)=1分鐘K線圖的27段(3個9段),而實際上股價運動所遵循的内在規律并不會因為觀察的精細度(K線圖級别的大小)不同而改變。以小見大從1分鐘K線路徑就可以看出,某個級别的上升需要運動9段才能完成,其中1上2下3上為上升段,4下5上6下為調整段,7上8下9上為上升段,然後會經曆9段調整,再走最後的9段上升。縱觀這上升27段走勢可以看出調整段出現的規律,從起點開始有:第2段-第4至6段-第8段-第10至18段-第20段-第22至24段-第26段,簡化一下就是1-3-1-9-1-3-1,通常情況下1、3、9的調整空間和時間都是第次增大的。同樣,此27段後的走勢就需要用更大級别K線圖來判斷目前的漲跌到底歸屬到大勢9段中的哪一段,總之,對應你操作級别的大小都需要規避相對應的調整。
在同級别的K線圖上股價的9段運動中,456的3段式調整段占據了1/3,是走勢最為複雜的部分,在空間和時間上的變化要明顯大于第2和8段的調整,雖然第2和8段在小級别的K線圖上也屬于456段。9段中的456段就是這9段的中樞段了,它是以第5段的起止點為價格中樞區間,由于在456段價格比較容易形成區間震蕩,通過BOLL線通道大緻可以預測高、低點位置,這就為博取短差帶來了機會,為了精确交易可在小級别的K線圖上将其再分解為9段來操作。
在同級别的K線圖上股價的9段運動中,123和789段除了标準走勢外,還會出現2種常見走勢:單邊上揚和垂直拉升,其形态都會造成第2和8段變得不明顯或者沒有,甚至分解到小級别的K線圖上也未必能夠明确。其實從小級别的K線圖上看這隻是456段沒有按習慣上的水平或略微向下運動,而是保持了略微向上的運動,使得人們從理智和情感上都難以接受這種調整方式,所以,通常情況下9段中的123和789都以持有為主。而下跌時出現單邊+跳水的走勢概率極高,2/3波段在下跌而1/3波段反彈的高度也不敢奢望,因此原則上9段全部放棄。
當然,股價的實際運動軌迹比标準圖形要複雜得多,除了頂分、底分、線段破壞等方法能幫助劃分出9段之外,通過MACD指标也能較為方便的判斷出股價處于哪一段。簡單的說就是同級别的K線圖上股價在0軸之上攻擊2次,分2次回調到0軸之下,再到0軸之上攻擊2次,正好貼合第1和3段2次上漲,第4和6段2次下跌,第7和9段2次上漲。每單次的攻擊和回調在小級别的K線圖上,又可以看出是分3段完成的,換而言之,本級别K線圖MACD值回歸0軸的過程,小級别K線圖MACD值已完成0軸的回歸并且遠離0軸了,這就為判斷每次攻擊或回調的結束提供了更精确的依據。
考慮到在波段劃分上常受到雜波和另類走勢的幹擾,對頂部和底部的判斷還可以采取MACD紅藍柱的方法,第二次攻擊或回調時股價突破前高或前低,紅柱或藍柱的力度與面積卻小于第一次時的,股價就将會出現掉頭了,這就是背馳。在同級别的K線圖上股價的9段運動中,3對于1、6對于4、9對于7存在背馳關系。789對于123也存在背馳關系,這裡不用費勁7+9對1+3,隻要到上一級的K線圖上就可以直觀的看到3對于1或9對于7;同樣的,每一段運動也可以在小一級的K線圖上被分解成3段來觀察背馳。即便上升或回調不出現背馳,進入中樞後一定會出現背馳,那時賣或買還是來得及的。
一切的關鍵還在于選對起點和終點,第1段的起點同時也是前9段的終點,V型翻轉并不是很常見的形态,所以大部分時候起點并不是最低點而終點也不是最高點。從1分鐘K線走勢的第10-18段可以看出,最高點常出現在第15段,正是由于第10-15段波動空間有限,在5分鐘的K線圖上表現為股價仍在上漲隻是漲幅趨緩,直到第17-18段開始跳水才被看出有明顯的3段下跌,在30分鐘K線圖上則隻能看到1段下跌,在日K線圖上則啥都看不到。這說明了當在同級别的K線圖上能明确找到第10-12段的話,其後面臨的是對應上升9段的調整9段,而不是某個1段或3段調整,第13-15段不管是否新高都可以離場等低位接回籌碼。
對于買/賣點1、2和3的選擇則由判斷能力的高低來決定,1點(第1段的起點)從邏輯上講是先有了明确的2點後倒推出前面存在更高或低點,想抄底就隻能根據形态、指标、經驗分析得出,2點(第3段的起點)是不創新低後直接就可以看出來的,3點(第8段終點)則是根據回調不破第5段的終點為标準。任何級别的K線圖都可以分解出9段,也就可以找出背馳和買賣點,隻需在下跌段買而不必去追高,即便下跌真的來臨了找反彈離場不會抛在地闆上。
根據以上系列原則的選股就2種标準,第一種:已完成下跌9段,MACD的DEA/DIF線向下遠離0軸;第二種:完成了上升3段,MACD的DEA/DIF線回歸0軸,進入明顯的456橫盤階段;至于在哪個級别的K線圖上找就看選擇的操作節奏了。剩下的那些走勢怪異的股票就不要費力去套模式了,能跟得上的操作才能使穩定收益的機率更大。随便說一句,大盤指數在周K線圖上處于1664點起來的第2段,在日K線圖上處于第6段的末端,節後将進入789上升。(提醒一句:本文摘自我春節期間的博客,到目前為止第6段仍沒有确認走完,應該正在下跌中,黑夜過後就是黎明)
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标準走勢圖
有話要說...