穩定盈利系統之瀑布線指标

瀑布線原理：

瀑布線是歐美國家九十年代初，廣泛應用于金融領域中的判斷股價運行趨勢的主要分析方法，因此經由彙聚向下發散時呈瀑布狀而得名。投資家股票分析系統中的瀑布線，是由六條經過非線性處理的均線所組成，它分别代表着不同時間周期的股價成本狀況，是把握股價運動趨勢的好方法。

做股票在某種程度上可以說是在做趨勢，換句話說是在做概率，那麼運用瀑布線的理論依據之一就是數學概率理論，即股票在一個瀑布線明顯的上升（下降）趨勢中，絕大多數時段的買入（賣出）都可以賺到（少賠）錢；其理論依據之二是體現了順勢而為的股市投資精髓，為投資者提供了跟莊追勢的操作指南；瀑布線系統還反映了著名的“魚身理論”，即瀑布線在低價區粘合彙聚向上發散，就好比發現了魚頭于是跟進，當股價有了相當幅度的漲升後開始出現粘合彙聚向下發散時，就如同見到了魚尾，此時魚身已吃到肚裡，焉有不走之理！瀑布線系統可以有效預防股市風險，最大限度地獲取股票差價利潤。

瀑布線系統的本質是股價非線性移動成本均線。瀑布線與均線系統相比較，具有反應速度快，給出的買賣點明确等特點，并能過濾掉盤中主力的震倉洗盤行為，可直觀有效地把握住大盤和個股的運行趨勢。

巧用瀑布線的要點如下：

1、 瀑布線的順勢操作

1）買點：瀑布線在低價區由粘合彙聚開始向上發散，是明确的買入信号，且如有成交量的配合，則準确率更高，它告訴投資有股價将有一段時間的漲升和一定幅度的漲升。

2）賣點：瀑布線在高價區由粘合彙聚開始向下發散，是明确的賣出信号，該信号的确立無需成交量的配合，此時投資人不但不能買入股票，而且要堅決賣出股票。

3） 瀑布線所發出的買點比賣點更具準确可靠性，也列具實戰價值。

2、 瀑布線的逆勢操作

當瀑布線極度發散時，可根據個股有股性、題材不同，結合趨勢通道、乖離率指标做相應的滾動操作；

3、 瀑布線的分析周期選擇

做長線一般要用周的瀑布線來分析，做中線波段行情，通常以日K線所對應的瀑布線系統為主，而分時瀑布線系統則是短線進出的好工具。

4、 巧用瀑布線十六字決

瀑布線上考慮買入，瀑布線下堅決賣出。

5、 适用範圍：

瀑布線适用二有趨勢行情，在趨勢明朗的上漲或下跌趨勢中，能給出明确的買賣點和持倉信号，是把握波段行情的利器，但它不适用于平衡市的操作。

6、 瀑布線具有漲性和助跌性

同均線系統一樣，博雅瀑布線也具有助漲助跌的特點。對于形成明顯上升趨勢或者下跌趨勢的股票來說，體現得相當明顯。對此，投資者可借助别的技術分析指标進行綜合分析，化解該指标的過度導向行為，從而正确把握操作時機。

瀑布線的應用技巧

股票入門投資者在實際操作中經常會出現追漲殺跌的問題。通常表現在大盤上漲之時，覺得指數要漲了，再不買入就踏空了；大盤下跌時，有時候可能是震蕩洗盤，但是股票入門者覺得大盤跌了，後面還有更大的跌幅，急忙割肉止損。這樣操作之後，往往出現一買入就下跌套牢，一賣出就出現上漲，不僅資金嚴重縮水，心态也因遭受沉重打擊而一蹶不振。

究竟有沒有方法可以避免這種情況呢？答案是肯定的，在股市震蕩期間，獲利的最佳方法就是：波段操作。而瀑布線就是适宜波段操作的重要技術分析方法,下面我們就說下瀑布線的股票知識。

瀑布線定義

瀑布線屬于傳統價格趨勢線，它的真正名稱叫做非線性加權移動平均線，是由六條非線性加權移動平均線組合而成，每條平均線分别代表着不同時間周期的股價成本狀況，方便進行對比分析。是歐美國家上世紀九十年代初，廣泛應用于金融領域中的判斷股價運行趨勢的主要分析方法，因此線由彙聚向下發散時呈瀑布狀而得名。

通常在股票分析軟件中，隻要輸入英文字母“PBX”，就可以調用瀑布線指标。

瀑布線的應用技巧

1．瀑布線買入信号研判：

(1)6條瀑布線呈現空頭排列；

(2)當前股價低于全部的6條瀑布線；

(3)瀑布線處于向下發散狀況

這時如果出現瀑布線走平，股價止跌企穩後迅速向上運行，且有成交量的配合，投資者可以買入。

2．瀑布線持股信号研判：

(1)瀑布線形成多重黃金交叉，表明股價有繼續走強趨勢；

(2)瀑布線在低價區由空頭排列向彙聚發展；

(3)瀑布線由低位彙聚開始向上發散。

這時投資者應該以堅定持股為主。

3．瀑布線持币信号研判：

(1)瀑布線形成多重死叉，表明股價有繼續走弱趨勢；

(2)瀑布線在高價區由多頭排列向彙聚發展；

(3)瀑布線由高位彙聚開始向下發散。

這時投資者應該以堅定持币為主，耐心等待下一次的波段買入機會。

4．瀑布線賣出信号研判：

(1)6條瀑布線呈現多頭排列；

(2)瀑布線處于向上發散狀況；

(3)當前股價高于全部的6條瀑布線；

這時如果出現瀑布線由升轉平，股價難以進一步上漲後，開始快速下跌，則無需成交量的配合，投資者均可以予以賣出。

瀑布線是一種中線指标，一般用來研究股價的中期走勢。與普通均線系統相比較，它具有反應速度快，給出的買賣點明确的特點，并能過濾掉盤中主力震倉洗盤或下跌行情中的小幅反彈，可直觀有效地把握住大盤和個股的運動趨勢，是目前判斷大勢和個股股價運行趨勢頗為有效的均線系統。

瀑布線的優點還在于其不會類似其他指标那樣頻繁發出信号。瀑布線的買入或賣出信号出現得不多，如果瀑布線給出了買入或賣出信号，隻要按照其應用原則去做，就會取得較好的投資收益。

在趨勢明朗的上漲或下跌趨勢中，瀑布線能給出明确的買賣點和持倉信号，是把握波段行情的利器，它不僅适用于平衡市的操作，更适用于在上漲趨勢中應用。

股票入門投資者一定要多加研究瀑布線的股票知識，對于波段操作來講是個很好的指标，能有效的避免追漲殺跌給投資者帶來的損失。

[基本用法]

1、瀑布線在低位粘合，短線瀑布線向上穿越長線瀑布線并向上發散，買入。

2、瀑布線在高位粘合，短線瀑布線向下穿越長線瀑布線并向下發散，賣出。

3、當長中短期瀑布線依次由下向上排列形成多頭排列時，可持股。

4、當長中短期瀑布線依次由上向下排列形成空頭排列時，應空倉。

瀑布線由6條線組成，A1、A2、A3、A4、A5、A6代表的是短中長期各個時段的成本。長中短期瀑布線依次由上向下排列時稱為空頭排列，長中短期瀑布線依次由下向上排列時稱為多頭排列。當6條瀑布線粘合或接近粘合時，表明短中長期各個時段的成本趨于一緻。

瀑布線在目前大盤戰戰兢兢、震蕩上行的行情中較為實用，可以避免“一賣就漲、一買就跌”的被動局面，對個股（大盤）的買點、加倉點及止盈止損點較為明确。如果嚴格按照指标買賣則可穩定盈利，并保持較好的炒股心态。

[實戰應用]

（一）在空頭排列的情況下，當短線瀑布線鈍化并有向上趨勢時，表明進入反彈趨勢，特别是短線瀑布線上穿中長線瀑布線時。當瀑布線黏合時，表明進入反轉趨勢，特别是股價穿越所有的瀑布線并站穩時。

在多頭排列的情況下，當各線向上分散時，表明進入主升浪。當短線向下但不與中長線相交時，表明是技術調整(主力洗盤)且幅度不大。當短線向下并與中長線相交、黏合時，表明有較深幅度的調整。調整但瀑布線不完全進入空頭排列又返回多頭排列時，表明進入主升浪的延續階段。

（二）根據PBX，有三次介入機會：

1、瀑布線空頭排列時，股價從下反彈接近A6線或穿越所有的瀑布線，要注意止盈賣出。而當股價橫向震蕩，瀑布線扭轉為多頭排列，股價站穩多頭排列的瀑布線上，買入！

2、股票上漲到一定幅度，股價遠離瀑布線，且6條瀑布線分散間距較大（短期成本因拉升快脫離中長期成本），容易産生獲利回吐，此時追漲容易被套，等回調靠近中長期瀑布線時考慮介入，A6作為止損線。回調整理後重新站上6條瀑布線時加倉（多頭的6條瀑布線粘合或接近粘合，上漲爆發力較強）。

3、股價回調跌破所有瀑布線後在短時間内重新站上多頭排列的瀑布線，買入。

（三）PBX用在周K線可判斷中期行情的性質，用在日K線可作為買賣進出的指标依據。也可在30分鐘線和15分鐘線做超短線或T+0操作（結合成交量等，一般不要操作）。

(四)相對于均線系統，瀑布線更加直觀、簡單明了。容易判别行情的趨勢方向。比之BBI、DKX,在當今主力機構洗盤兇悍的手法，瀑布線可以把握低吸位，不被洗出局。

（五）從瀑布線的斜度看股價上漲的速度。若股票橫行或慢行，瀑布線多頭排列，要參照其周線的瀑布線走勢。

瀑布線的使用

在衆多技術指标中三牛最推崇瀑布線，并且在實戰中逐步摸索其特點和規律，不斷完善其用法。瀑布線用得好，會綜合體現其它技術指标的優勢，揚長避短，瀑布線不愧是神奇線。

1、 瀑布線典型的形态特征：6條線由彙集（粘合）到發散（開花），再由發散到彙集，形象的揭示了一波行情的全過程。向上發散就是上漲行行情；向下發散就是下跌行情。

2、 瀑布線能準确反映趨勢：做股票其實就是做趨勢，瀑布線正是體現了順勢而為的投資精髓。它具有反應快的特點，同時短線又可過濾掉莊家騙錢的把戲。同時瀑布線還将“魚身理論”演繹得淋漓盡緻，避免了貪吃魚頭和魚尾的風險。

3、 瀑布線适用于大盤和個股：瀑布線不但适用于大盤還适用于個股，在實際運用中，做好大盤和個股的有機結合，是獲利水平的關鍵。其非超短線的把握要點是：隻要大盤沒有給出明确的買入信号，就不要買入個股；隻要大盤沒有給出明确的賣出信号，就不要賣出個股；

4、 瀑布線的安全買點：一波跌勢之後，在大盤30分鐘向上發散（開花）的的前提下，個股60分鐘線向上發散（開花）。

5、 瀑布線的安全賣點：一波漲勢之後，在大盤30分鐘向下發散（開花）的的前提下，個股60分鐘線向下發散（開花）。

6、 三牛對瀑布線的特殊用法：

（1） 下跌途中的高抛低吸。在一輪跌勢中，隻要60分鐘線還沒有向上開花，就意味着反轉行情還沒有到來，就要時刻注意風險，謹慎搶反彈。但是我們知道，一波下跌一般是呈波浪式進行的，隻不過是一浪比一浪低的表現形式，這就給超短線操作提供了高抛低吸的機會，為什麼有的高手熊市也能盈利？他們靠得就是超短線操作，即快進快出。瀑布線運用得好，在股票的下跌途中也能找出買賣點。其基本原理是：以個股60分鐘線為例，股價在下跌到一定程度後，技術上就會有反彈要求（超短買點出現），但往往反彈到一定高度，即觸及到瀑布線中上軌時，會遇到強大阻力，就會再次掉頭向下（超短賣點出現）。有的朋友總是抱怨：眼看着股價就要上去了，為什麼我一追第二天準跌？這就是在下跌途中你沒抓住買點，股價剛好遇到阻力正要跌，恰巧你正好買入，那麼倒黴的就是你了。三牛不贊成買下跌途中反彈的股票，風險太大。因為你不知道反彈力度的大小，有時的反彈還未觸及瀑布中線就立即掉頭向下，很快就會被套住。不信你可以試一試，在多次搶反彈中隻有最後一次是對的，即這次60分鐘線向上開花了，從此股票一路走高。所以三牛講過，買下降通道的股票是“九死一生”，就是這個道理。

（2） 上升途中的高抛低吸。基本上就是下跌途中高抛低吸的反向操作，（下面我将上段的文字複制下來，關鍵字改動一下就可以了）。在一輪升勢中，隻要60分鐘線還沒有向下開花，就意味着反轉行情還沒有到來，就要耐心持股，謹慎抛售。但是我們知道，一波上漲一般是呈波浪式進行的，隻不過是一浪比一浪高的表現形式，這就給上漲途中同一隻股票的超短線操作提供了高抛低吸的機會，瀑布線運用得好，在股票的上漲途中也能找出買賣點，從而擴大盈利。其基本原理是：以個股60分鐘線為例，股價在上漲到一定程度後，技術上就會有抛壓要求（超短賣點出現），但往往抛壓到一定程度，即觸及到瀑布線中下軌時，會遇到強大支撐力，就會再次掉頭向上（超短買點出現）。有的朋友總是抱怨：眼看着股價就要下去了，為什麼我一抛第二天準漲？這就是在上漲途中你沒抓住賣點，股價剛好遇到支撐正要漲，恰巧你正好賣出，那麼倒黴的就是你了。三牛不贊成賣上漲途中下跌的股票，風險太大。因為你不知道下跌力度的大小，有時的下跌還未觸及瀑布中線就立即掉頭向上，再追你就沒有信心了。不信你可以試一試，在多次抛售中隻有最後一次是對的，即這次60分鐘線向下開花了，從此股票一路走高低。所以三牛講過，買上升通道的股票就是“九生一死”，就是這個道理。

7、 嚴格遵守瀑布線操作紀律的重要性：三牛前次博文倡導的炒股“三大紀律”是勝敗的根本，不容置疑，其重要性就不提了，希望自己去體會。